最近奶粉圈儿里影响最大的莫过于澳优高层变动和君乐宝将旗帜、银桥合并运作这两件事儿了。

澳优创始人颜卫彬先生退出，伊利直接掌舵，往后伊利和澳优的进一步深度融合将在奶粉市场搅起什么样的滔天巨浪呢？

君乐宝将旗帜、银桥合并运作，又将如何整合放大招，展现更强的品牌活力呢？

这些虽为后话，但却印证了市场集中度不断提升的规律。

而这背后，往往是品牌之争、品类之争、收购布局的竞争暗涌。

01

品牌数量PK

6家乳企新国标品牌数量增加

据乳业圈统计，截至目前为止，共有70家乳企旗下共计308个品牌通过新国标注册。其中，飞鹤、君乐宝（含旗帜、银桥）、伊利+澳优、达能、惠氏、皇家美素佳儿等7家头部乳企/品牌通过新国标的品牌数量占比高达26.95%。
显然，新国标的实施吹响了新一轮品牌之争的号角。

新国标实施7个月，头部乳企们已经在品牌数量方面展开了角逐。

根据观察，相较首次奶粉注册制，有4家头部乳企旗下通过新国标的品牌数量有了增加：飞鹤的品牌数量由原来的17个增至21个；君乐宝的品牌数量由原来的12个增至20个（含银桥旗下的3个品牌）；伊利旗下的品牌数量由原来的11个增至12个；达能的品牌数量由原来的5个增至11个。

其中，君乐宝、伊利、澳优、达能等旗下的部分工厂还有品牌空缺，未来可能还会新增通过新国标的品牌。

02

品类PK

谁的营养矩阵更强？

有人问了，奶粉行业竞争加剧，头部乳企如此进行品牌扩张，究竟都布局了哪些品类？未来产品发展的趋势如何？

要知道，头部品牌的品类布局以及产品卖点往往是消费市场需求的体现，是行业关注的焦点。

从品类角度来看，羊奶粉、羊奶粉+、有机奶粉、有机+、A2奶源成为了“兵家必争”的大热品类——

羊奶粉品类：飞鹤旗下的羊奶粉品牌数量从原来的3款增至5款，新增了咩咩飞帆、星飞帆卓舒，从品牌名称上来看大有要打造星飞帆系列羊奶粉大单品的意味，足以见飞鹤对羊奶粉品类的重视或者关注；

君乐宝整合银桥之后，其旗下羊奶粉品牌数量增至2款，分别是臻唯爱、艾宝瑞®；

伊利旗下内生羊奶粉品牌数量为1款，即悠滋小羊；

澳优旗下羊奶粉品牌数量从原来的2款增至3款，新增了佳贝艾特悦护；

达能今年新国标注册一口气通过2款羊奶粉品牌，分别是诺优羊、卓徉。达能既是羊奶粉领域新进入者，又是该领域当中拥有一定影响力的品牌。

羊奶粉+品类：伊利是目前几家头部乳企当中唯一一家布局“羊奶粉+”品类的企业。其旗下悠滋小羊系列推出了有机版本，主打“有机纯羊乳，天然有机A2”。

有机奶粉品类：飞鹤旗下的有机奶粉品牌数量从原来的2款增至3款，新增了臻稚卓蓓；

君乐宝旗下有1款有机奶粉，即优萃；

伊利旗下有1款有机奶粉，即金领冠塞纳牧；

澳优旗下有1款有机奶粉，即海普诺凯悠蓝；

惠氏旗下更新2款有机奶粉：惠氏蕴萃、惠氏莹萃。

有机+奶粉品类：君乐宝优萃有机推出了A2奶源版本，主打“有机+A2”；

伊利金领冠塞纳牧推出A2奶源版本，主打“有机+A2”。

A2奶源品类：飞鹤旗下采用A2奶源的奶粉品牌数量升至4款，分别是星飞帆卓耀、星飞帆A2版本、星阶优护、妙舒欢等；

君乐宝旗下采用A2奶源的奶粉品牌数量升至5款，分别是至臻A2、乐铂系列的A2奶源版本、乐星、恬适系列的A2奶源版本、优萃有机系列的A2奶源版本等；

伊利旗下采用A2奶源的奶粉品牌数量升至3款，分别是金领冠®塞纳牧有机A2、金领冠®菁护、金领冠®倍冠等；

惠氏旗下采用A2奶源的奶粉品牌有1款，即启赋蕴淳。

从营养元素角度来看，OPO、乳铁蛋白、益生菌是各大头部乳企争相加码的卖点，小分子蛋白、活性蛋白OPN等则成为后起之秀——

OPO：OPO几乎是各家头部乳企品牌的标配营养元素。据统计，在通过新国标并正式上市售卖的品牌当中，飞鹤共有13款婴配粉添加了OPO（新一代专利OPO）；君乐宝（含旗帜）共有11款婴配粉添加了OPO（专利OPO）；伊利金领冠共有6款婴配粉添加了OPO；澳优共有5款婴配粉添加了OPO；达能旗下共有2款婴配粉添加了OPO；美素佳儿旗下共有1款婴配粉添加了OPO；惠氏旗下共有3款婴配粉添加了OPO。

活性益生菌：除了OPO之外，活性益生菌也是各大品牌较为普遍添加的营养元素。据统计，在通过新国标并正式上市售卖的品牌当中，飞鹤共有10款婴配粉不同程度添加了活性益生菌；君乐宝（含旗帜）共有5款婴配粉不同程度添加了活性益生菌；伊利金领冠旗下共有5款婴配粉不同程度添加了活性益生菌；澳优旗下有4款婴配粉添加了活性益生菌；达能旗下有3款添加了活性益生菌。

乳铁蛋白：随着疫情之后消费者对健康免疫力的需求提升，乳铁蛋白再次在奶粉圈里火了一把。据统计，在通过新国标并正式上市售卖的品牌当中，飞鹤共有5款婴配粉添加了乳铁蛋白；君乐宝（含旗帜）共有5款婴配粉添加了乳铁蛋白；伊利金领冠共有4款婴配粉添加了乳铁蛋白；澳优共有3款婴配粉添加了乳铁蛋白；达能目前有1款婴配粉添加了乳铁蛋白；美素佳儿有1款婴配粉添加了乳铁蛋白。

活性蛋白OPN：据“度娘”显示，活性蛋白OPN是一种高度糖基化和磷酸化的酸性蛋白，存在于人体多种组织和体液中，在母乳中的含量甚高，且初乳中含量最高。作为提高免疫力的实力选手，OPN不出意外成为新国标以来各大头部乳企青睐的营养元素。据统计，在通过新国标并正式上市售卖的品牌当中，飞鹤共有8款婴配粉添加OPN；君乐宝旗下有1款婴配粉添加OPN；伊利金领冠旗下有2款婴配粉添加OPN；澳优旗下有1款婴配粉添加OPN；惠氏旗下有3款婴配粉添加OPN。

小分子蛋白：据统计，在通过新国标并正式上市售卖的品牌当中，君乐宝（含旗帜）旗下共2款婴配粉含小分子蛋白；澳优旗下有1款婴配粉含小分子蛋白；达能旗下有1款婴配粉含小分子蛋白；美素佳儿旗下有1款婴配粉含小分子蛋白等。

此外，HMOs也是炙手可热的营养元素，相信随着政策的推进，未来HMOs也将成为头部乳企关注的焦点。

从统计来看，各家头部品牌产品的卖点聚焦在小分子、好吸收、促进肠道健康、提高免疫力等消费诉求上。

同时，在产品同质化严重的当下，细分差异化之路越发难走，头部品牌品牌扩张及布局、产品卖点前瞻将助力其博弈市场份额。

03

工厂PK

竞争加剧，收购频频

从工厂角度来看，截至目前通过新国标注册的工厂数量较首次奶粉注册制时有所减少，但是头部乳企在品牌、品类、产品布局上的竞争加剧，头部乳企旗下工厂数量理所当然也发生了很大变化。

比如飞鹤收购陕西小羊妙可布局羊奶粉；

君乐宝整合银桥，除新增一款羊奶粉产品之外，也将助力君乐宝在西北地区的发展；此外，君乐宝新增一家工厂河北君乐宝君诚乳业，该工厂旗下已经有3款婴配粉通过注册，未来也将上市；

伊利与澳优深度协同，旗下内蒙古金海伊利乳业有限责任公司为澳优羊奶粉新品提供产能。有业内人士表示，随着澳优最近高层的变动，未来伊利和澳优或将视奶粉市场的变化做出进一步的融合或者调整；

达能作为头部外资品牌之一，非常重视中国市场的发展，去年以来频传收购消息。达能先后收购了青岛迈高乳业、湖南欧比佳乳业，产品差异化布局的同时，为其在中国布局婴配粉产品做出产能准备。

从奶粉行业头部这几家企业的表现来看，君乐宝、伊利和澳优未来还将有新的调整。

随着新国标的持续推进，市场集中度的不断加剧，奶粉行业或许还将有兼并上演，头部乳企的较量将更加深入。